Liontown Resources cerca 1,18 miliardi di dollari australiani in debito ed emissione di azioni dopo il ritiro di Albemarle
Lo sviluppatore di litio Liontown Resources (ASX: LTR) Ltd ha svelato i piani per garantire 760 milioni di dollari australiani di debito aggiuntivo ed emettere fino a 420 milioni di dollari australiani in nuove azioni, a seguito del ritiro di un’offerta di acquisizione da 6,6 miliardi di dollari australiani da parte del gigante statunitense della chimica delle batterie Albemarle Corporation ( NYSE: ALB), riporta l’ Australian Financial Review.
Le mosse mirano a colmare un deficit di finanziamento di 450 milioni di dollari per il completamento del progetto Kathleen Valley Lithium, fiore all’occhiello dell’azienda, nei giacimenti auriferi settentrionali dell’Australia occidentale, il cui costo stimato per la produzione iniziale è di 951 dollari.
Le azioni saranno emesse a 1,80 dollari ciascuna, un forte sconto di oltre il 35% rispetto al prezzo di 2,79 dollari del 13 ottobre e del 40% inferiore ai 3 dollari per azione a cui Albemarle aveva proposto la sua acquisizione.
Si attendeva l’approvazione di Rinehart
Albemarle ha ritirato la sua offerta lunedì, citando “crescenti complessità” nella finalizzazione dell’accordo.
Si ritiene che le complessità riguardino l’acquisto di una partecipazione del 19,9% in Liontown da parte di Gina Rinehart, la persona più ricca d’Australia, e il suo interesse espresso ad influenzare il futuro di Kathleen Valley.
Non è chiaro se Rinehart eserciterà i suoi diritti per acquistare le azioni scontate.
Il presidente di Liontown Tim Goyder si è impegnato a effettuare un investimento personale di 10,8 milioni di dollari, in attesa dell’approvazione degli azionisti.
Banche e agenzie di credito per erogare prestiti
La maggior parte delle nuove azioni, per un valore di 365 milioni di dollari, si rivolgerà agli investitori istituzionali, con gli azionisti al dettaglio che avranno l’opportunità in una successiva offerta da 45 milioni di dollari.
Le principali banche australiane, Commonwealth, Westpac, National Australia Bank e Australia and New Zealand Banking Group (ASX: ANZ), forniranno fino a 560 milioni di dollari in prestiti a Liontown, mentre altri 200 milioni di dollari arriveranno da agenzie di credito all’esportazione come la Export Finance Australia del governo federale e Clean Energy Finance Corporation.
I nuovi prestiti verranno utilizzati per rifinanziare un debito esistente di 300 milioni di dollari con Ford, di cui 247,3 milioni di dollari erano stati utilizzati al 31 agosto.
Le azioni di Liontown sono crollate alla ripresa delle contrattazioni di oggi e sono scese di quasi il 33% a 1,87 dollari nelle contrattazioni di tarda mattinata.
