Amazon stock è un acquisto dopo la sua partnership con Peloton?

Sta per diventare più facile acquistare un Peloton e questa è un’ottima notizia per Amazon.

Amazon.com, Inc. (NASDAQ: AMZN 0.14%) è la più grande azienda di e-commerce al mondo con un valore di mercato di oltre 1,3 trilioni di dollari. Il suo sito Web ha generato 2,7 miliardi di visite il mese scorso, rendendolo una piattaforma semplice per i marchi che vogliono elevare la propria presenza online.

Peloton Interactive Inc (NASDAQ: PTON 20.36%) si unirà a quel club, annunciando questa mattina che una gamma dei suoi prodotti e articoli di merchandising è ora disponibile sul sito Web di Amazon negli Stati Uniti. È l’ultima di una serie di mosse drastiche da parte del produttore di attrezzature per esercizi a casa, per arrestare il rapido rallentamento delle vendite e l’espansione delle perdite finanziarie.

La partnership è una vittoria per Peloton, ma è probabilmente una vittoria più grande per Amazon. Ecco perché.

Peloton si sta riorganizzando per un mondo oltre le restrizioni della pandemia

Peloton è stata una delle società con le migliori prestazioni durante la peggiore della pandemia. Le palestre erano chiuse, i lavoratori svolgevano il loro lavoro da remoto e la società stava subendo vari gradi di isolamento. Ciò ha lasciato poche opportunità alle persone di correggere l’esercizio, quindi una gamma di attrezzature interattive a casa che ha portato l’allenamento – e le lezioni – a casa è stato un proverbiale fuoricampo.

Ma quando le restrizioni pandemiche si sono allentate grazie alle vaccinazioni diffuse, gli affari di Peloton sono rapidamente peggiorati. La società presenterà i suoi risultati finanziari per l’intero anno fiscale 2022 questa settimana e si aspetta che le entrate si aggireranno a circa 3,5 miliardi di dollari, un calo considerevole rispetto ai 4 miliardi di dollari generati nell’anno fiscale 2021.

Il calo delle vendite è sottolineato da un forte calo del coinvolgimento, misurato dal numero medio di allenamenti mensili nell’ultimo terzo trimestre fiscale, che è sceso del 28% anno su anno. In parole povere, le palestre sono aperte, le persone sono libere e usano i loro Peloton molto meno spesso.

La società ha insediato un nuovo CEO all’inizio del 2022 e gli ha affidato il compito di raddrizzare la nave. Finora sono state apportate modifiche sostanziali che includono licenziamenti del personale e un’ampia riduzione dei costi, una prova di un nuovo modello di vendita basato su abbonamento per le sue apparecchiature e il trasferimento della produzione a produttori esterni.

Ora, per la prima volta nella sua storia, Peloton si discosterà dal suo modello di vendita diretta al consumatore e offrirà Peloton Bike, Peloton Guide, accessori e abbigliamento al di fuori dei suoi showroom e del suo sito Web, su Amazon.com.

Perché questa partnership è una grande vittoria per Amazon

All’inizio di quest’anno, Wall Street era in fermento con la notizia che Amazon era interessata ad acquistare Peloton. La mossa sarebbe stata ben all’interno della timoneria di Amazon perché non è estranea alle acquisizioni – e Peloton sarebbe stata relativamente piccola dato che la società vale solo $ 4 miliardi al momento della stesura, grazie a un calo del 92% del prezzo delle azioni da è il massimo storico.

Alla fine non è mai successo, ma con questa nuova partnership in atto, Amazon ottiene il vantaggio di vendere i prodotti di Peloton sul suo sito Web e guadagnare entrate senza il bagaglio di assorbire un’azienda che ha perso ben 1,8 miliardi di dollari negli ultimi quattro trimestri. Inoltre, la situazione finanziaria di Peloton è piuttosto triste con appena 879 milioni di dollari in contanti, che è principalmente il risultato dell’assunzione di debiti di 750 milioni di dollari a maggio.

Il Chief Financial Officer di Peloton ha commentato che i clienti avviano 500.000 ricerche di prodotti Peloton ogni mese su Amazon.com, rafforzando l’impatto positivo che questo accordo potrebbe avere per la sua azienda. Ma potrebbe essere altrettanto vantaggioso per Amazon, perché ogni volta che un cliente non riesce a trovare ciò che sta cercando su Amazon.com, aumenta la probabilità che navighi su un altro sito Web, il che costa all’azienda più di quello potenziale vendita.

Quando un cliente riesce a trovare ciò che sta cercando, Amazon non solo vince la vendita, ma i suoi algoritmi di intelligenza artificiale ottengono l’opportunità di spingere altri prodotti alla loro vista e potenzialmente generare ulteriori entrate. Si stima che questi motori di raccomandazione siano responsabili del 35% delle vendite online di Amazon, quindi essere in grado di soddisfare quel volume di ricerca mensile per i prodotti Peloton sarà una vittoria per Amazon in generale.

Le azioni Amazon sono un acquisto ora

Amazon è appena uscito da un secondo trimestre 2022 forte, ma misto. Ha subito una perdita netta principalmente a causa della sua partecipazione nel produttore di veicoli elettrici Rivian Automotive Inc (NASDAQ: RIVN 1.09%), perché le azioni di quella società sono diminuite drasticamente recentemente.

Ma questo parla della diversità operativa di Amazon. Offre agli investitori uno spaccato dell’economia digitale e continua a guidare l’innovazione. Avere più flussi di entrate isola l’azienda da shock esterni come l’inflazione elevata, che attualmente sta mettendo sotto pressione i consumatori e, quindi, il segmento dell’e-commerce di Amazon. Ma il suo segmento cloud, guidato da Amazon Web Services, è comunque riuscito a crescere del 33% anno su anno durante il trimestre.

Inoltre, il suo segmento pubblicitario relativamente nuovo ha generato entrate per 33,9 miliardi di dollari negli ultimi quattro trimestri e rimane un’interessante opportunità per il futuro grazie alle preziose risorse multimediali dell’azienda, come i diritti del Thursday Night Football della NFL.

Mentre l’affare Peloton è eccitante, Amazon è più di una semplice società di e-commerce ora e non mancano i motivi per possedere le azioni.